量化交易策略分类

量化交易策略分类体系

交易产品

股票策略：通过股价的波动进行盈利

期权策略：期权策略的盈利模式主要有两种，一种是常用的期权合约差价，一种是到期行权收益。

        期权合约差价：主要通过买入低级期权的同时卖出高价期权做套利，因为期权在不同的时间有不同的价格，一下图片做举例：

        到期行权收益：时间的长时间锁定决定了它的低流动性，且时间的跨度隐含了不确定性的风险，所以不常用这个模式

CTA策略：CTA盈利模式主要关注价格趋势获取利差，主要是利用期货和现货的价差。举例：

在一段时间内，期货和现货之间有价差，所以存在套利空间。价格走势存在反身性，随着市场上涨或下跌的趋势得到加强，而认知上的偏移又会反映在市场上。CTA策略更多关注期货

FOF策略：基金中的基金，那为什么FOF会有市场呢？

市场有很多板块和人组成，市场变化非常快，为了综合平衡市场风险与收益，FOF应运而生。基金相对来说更专业和稳定，FOF通过资产配置来分散风险、平滑波动、改善组合收益风险比，从而优化投资者的持有体验，尤其是在震荡的市场背景下，FOF产品的优势明显。

盈利模式

本小结详细介绍按照盈利模式这个分类下有哪些量化交易策略，，并且会把每个交易策略展开详细的介绍策略的定义以及盈利模式。

单边多空策略：顾名思义，根据股票都唔涨跌盈利。

        低价买进，待股价进行单边下跌的时候卖出，赚取利差。举图例说明：红色部分就是买入的时候、绿色部分就是卖出的时候。通过单边买入或者卖出实现盈利。

        

        

套利策略：不局限于股票，债券、期货等等无风险

        更具金融产品价格与收益率不一致的机会获得收益的策略，这种套利机会不是时常有，所以这种策略就是需要这种敏锐度，举例说明：

对冲策略：对冲的定义就是同时做两笔交易，数量相当、行情相反、行情相关、盈亏相当，那对冲策略就是在期货股票市场和股票市场同时进行等量反向交易，以锁定既得利润（或成本），通过抵消两个市场的损益来规避股票市场的系统性风险，比如：

牛市时做多可口可乐做空健力宝，熊市则相反。对冲策略是一个非常常见的金融策略。

策略信号

策略信号分类介绍（三大流派）以及盈利模式：

量化交易的基本流程：信号捕捉然后交易（建仓或者平仓），策略信号就是量化买入卖出的特征。

比如上图示例，买入为0卖出为1，那信号拟合过后就像是脉冲的图像。

多因子策略：找到某些和收益率最相关的指标，并根据该指标，建一个股票组合，期望该组合在未来的一段时间内跑赢或跑输大盘指数。比如：

交易模型：有各种量化策略，统称为交易模型。基于现代多学科众多理论，以及多种金融分析技术理论，可盈利可量化可执行的交易系统。

比如网格法：

市场趋势只要符合交易模型即可盈利。

机器学习：最近比较火的流派，从大量数据中找到某种规律，包括但不限于文本数据，图像数据等等。找到可盈利，可量化，可执行的策略信号。